CLEC投资理财文档附录二：退休规划蓝图
附录二：退休规划蓝图
退休公式
年度生活开支 × 33 = 所需投资组合规模
此公式的逻辑基础：当你的投资组合达到年度生活费的 33 倍时，只需以约 3%的利率进 行股票质押借款，即可获得等于年度生活费的现金流，而无需卖出任何资产。与此同时， 你的资产以约 10%的年化速率继续增长，远超 3%的借款利率，净值持续扩大。
| 月生活费 | 年生活费 | 所需投资组合 |
|---|---|---|
| $3,000 美元 | $36,000 美元 | $119 万美元 |
| $5,000 美元 | $60,000 美元 | $198 万美元 |
| $8,333 美元 | $100,000 美元 | $330 万美元 |
| 10 万台币 | 120 万台币 | 3,960 万台币 |
| 5 万台币 | 60 万台币 | 1,980 万台币 |
质押生活费的操作逻辑
第一步，将你的投资组合（纳斯达克 100 指数基金）质押给银行或券商。
第二步，银行以 2-3%的年利率，借出不超过你持仓市值 20%的现金。
第三步，用借出的现金支付日常生活费用。
第四步，你的资产继续留在市场中，以约 10%的年化速度增长。
第五步，由于资产增长速度（约 10%）远超借款利率（2-3%），你的净资产每年都在扩 大。
第六步，不卖出资产意味着不触发资本利得税。你在法律框架内实现了“永不缴税”。
第七步，当你离世时，资产和债务一同作为遗产传承给下一代。债务金额相对于资产规模 微不足道，后代继承的是一个持续增长的巨大资产组合。