00534 【退休资产配置与提领率：活着比回报率更重要】2025年10月4日

编号: 00534

发布日期: 2025-10-04

页数: 37

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2025年10月4日

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我们影片及相关内容仅供教育目的，无营利行为。我们没有任何讨论群组或社团，如果有人邀请您加入，请小心诈骗。

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我们提供的所有资讯仅为个人经验分享，并非专业投资顾问（Certified Financial Advisor/Planner）建议。投资决策应基于个人研究，不应仅依赖影片内容。

投资风险高，可能导致重大损失。如果您无法承受短期内超过10% 的亏损或几年内超过20% 的下跌，则建议不要投资。请注意自己的现金流安全，并充分理解我们的投资哲学后再行动。投资需谨慎，所有决策均需自行负责。

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【不同的资产配置与提拨率的关系】 * 这是主要针对已经退休没收入的人

接近退休的人也应该采取这样的策。
对于距离退休还有10年以上的朋友，当然可以积极一点beta高一点，下跌可以勇敢承接。
资产配置不同的人还是可以运用不同的资产配置提取适当的比例作为生活所需，所有的资产配置先决定每年提拨率再决定现金的比例是重点。
当你现金比例出来之后， beta 就会在一个区间，你需要提领得多的人beta要低一点。

30% 现金的资产配置，最高的beta 就是433 (40% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 30%货币市场基金00865B( SGOV;SWVXX;BOXX)beta 1.0，最多就是用资产的2%，最低的beta 就是70 30吃产配置或称(703)资产配置就是 70% QQQ或00662 ; 30% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX) beta 0.7最多就是用资产的3%。
- 40% 现金的资产配置，最高的beta 就是334 (30% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 40%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.9，最多就是用资产的3%，最低的beta 就是60 40资产配置或称

(604) （60% QQQ或00662 ; 40% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX)资产配置beta 0.6 最多就是用资产的4%。

- 50% 现金的资产配置，最高的beta 就是325 (30% QQQ或00662 ; 20% QLD (00670L); 50%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.7，最多就是用资产的4%，最低的beta 就是50 50 资产配置或称

(505) （50% QQQ或00662 ; 50% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX)资产配置 beta 0.5 最多就是用资产的5%。

- 以上针对已退休人士没有收入，具备15年年开销的现金是一个安全的现金水位。

但是一开始就具备15年现金的资产配置难度是相对高，也是没有绝对的必要

- 折衷的办法就是依据之前的资产配置，再加上当市场上涨年你可以做再平衡动作将现金慢慢拉高到具备15年的年开销水位。
- 从市场高点开始跌没有足够十五年以上年现金，下跌年尽量不要再平衡，如果高点没有十五年现金的，下跌年再平衡有风险。
- 只有在最高点时有超过十五年的现金时才做下跌年在平衡。例如在高点有十八年年开销，就可以有三年下跌可以再平衡。
- 长线投资最重要的在于活着，而不是回报率。
稳健的做法是在市场最最高点时有十五年的现金。所有投资资产配置都是非常个人化，一定要深刻了解最适合自己的资产配置与策略。
【免责声明】
本篇内容与影片仅为经验分享，非专业投资或税务建议，请自行判断与审慎决策。投资有风险，入市需谨慎。

CLEC没有讨论群组，我们没有授权任何人做任何事

我们无法知道任何群的成员组成与目的，容易遭有心人士混入。

我们推荐的投资主要是纳斯达克100指数基金QQQ及各国相应发行的当地ETF

不要全信理财专员的建议，包括Charles Schwab financial consultant。他们可以协助开户，但不建议完全采纳他们所提的ETF或其他理财产品。

长期来看，纳斯达克100指数基金和S&P 500指数基金是表现最佳的投资。除此之外的个股、基金和理财产品，通常不利于投资成功，应予以避免。

我们建议100%投资纳斯达克100指数基金

在美国：建议购买QQQ或资金较少的情况下购买QQQM，现金则可投资Money market SWVXX或短期票券BIL、SGOV，BOXX
台湾投资者：推荐富邦NASDAQ 00662，现金则投资中国信托美国政府0至1年期债券ETF基金〈00865B.TW〉。
中国投资者：建议投资513100/513300/160213/159941/161130/159660。
香港投资者：可选择HKD 3086、USD 9086、ETF 2834（港元）/9834（美元）。
加拿大投资者：建议换成美金直接买QQQ，或加币投资QQC.TO/ETF (HXQ.TO)。
澳洲投资者：推荐购买NDQ。
英国投资者：建议投资iShares VII Public Limited Company - iShares NASDAQ 100 UCITS ETF (CNDX.L)美金计价；欧洲则推荐EQQQ、SP500指数基金：CSPX.L。
巴西：近期推出的纳斯达克指数基金为NASD11。
日本投资者：可选择2568/1545/2631。
马来西亚和新加坡公民：可透过辉立证券poems cas h plus 交易账户购买美国QQQ。
韩国：推荐的QQQ ETF有368590.KS/133690.KS/367380.KS。
https://docs.google.com/file/d/1RMnRsR82hQGj9T7dTZqs5A9q_p4lmbwa/edit?usp=docslist_api&filetype=msword

从2018年起，我们在YouTube上保留了所有影片，供大家按时间顺序学习投资

影片内容反映了当时市场状况和正确的投资决策，但随时间变化，某些策略可能不再适用，这些都是宝贵的学习资源。
观看者应结合当时市场情况来思考影片内容，并培养自己的思考和判断能力。
我们早期的投资建议包括某些个股和一般基金，虽然当时是良好的投资选择，但合适的投资标的也需考量个人的风险承受能力和投资策略。

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以下才是阿良的正确资讯。

追随者有4000多的跟随者才是正确的阿良的正二人生的脸书
阿良喜欢旅游，运动，阅读及理财。这几年靠着投资台湾及美国一般或杠杆型的指数型 ETF，快速累积资产到要遗产税规划了.粉专主要谈健康生活，旅游，投资及财务规划，阿良的正二人生也有 podcast 喔！想知道净值怎么由负变成正几千万的，请记得收听喔！https://solink.soundon.fm/jackandsonludof97，若有合作或邀约，请私讯或来信 [email protected]
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00534 【退休资产配置与提领率：活着比回报率更重要】2025年10月4日图 27-2：以下链接才是阿良的正确脸书

00534 【退休资产配置与提领率：活着比回报率更重要】2025年10月4日图 27-3：以下链接才是阿良的正确脸书

【不同的资产配置与提拨率的关系】

- 这是主要针对已经退休没收入的人。
- 接近退休的人也应该采取这样的策。
- 对于距离退休还有10年以上的朋友，当然可以积极一点beta高一点，下跌可以勇敢承接。
- 资产配置不同的人还是可以运用不同的资产配置提取适当的比例作为生活所需，所有的资产配置先决定每年提拨率再决定现金的比例是重点。
- 当你现金比例出来之后， beta 就会在一个区间，你需要提领得多的人beta要低一点。
30% 现金的资产配置，最高的beta 就是433 (40% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 30%货币市场基金00865B( SGOV;SWVXX;BOXX)beta 1.0，最多就是用资产的2%，最低的beta 就是70 30吃产配置或称(703)资产配置就是 70% QQQ或00662 ; 30% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX) beta 0.7最多就是用资产的3%。
- 40% 现金的资产配置，最高的beta 就是334 (30% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 40%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.9，最多就是用资产的3%，最低的beta 就是60 40资产配置或称

(604) （60% QQQ或00662 ; 40% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX)资产配置beta 0.6 最多就是用资产的4%。

- 50% 现金的资产配置，最高的beta 就是325 (30% QQQ或00662 ; 20% QLD (00670L); 50%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.7，最多就是用资产的4%，最低的beta 就是50 50 资产配置或称

(505) （50% QQQ或00662 ; 50% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX)资产配置 beta 0.5 最多就是用资产的5%。

- 以上针对已退休人士没有收入，具备15年年开销的现金是一个安全的现金水位。

但是一开始就具备15年现金的资产配置难度是相对高，也是没有绝对的必要

折衷的办法就是依据之前的资产配置，再加上当市场上涨年你可以做再平衡动作将现金慢慢拉高到具备15年的年开销水位。

从市场高点开始跌没有足够十五年以上年现金，下跌年尽量不要再平衡，如果高点没有十五年现金的，下跌年再平衡有风险。

只有在最高点时有超过十五年的现金时才做下跌年在平衡。例如在高点有十八年年开销，就可以有三年下跌可以再平衡。

长线投资最重要的在于活着，而不是回报率。

稳健的做法是在市场最最高点时有十五年的现金。所有投资资产配置都是非常个人化，一定要深刻了解最适合自己的资产配置与策略。

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当初说质押要留现金，为了不降低回报率才说一定要配置杠杆基金

新资讯盖过旧资讯。
当初说质押要留现金，为了不降低回报率才说一定要配置杠杆基金。
现在我们对退休的朋友建议先求稳和活着，回报率不是最重要，所以，不用将beta 做到极致的1.0。
所以，没有杠杆基金也可以做质押。

@huiyuxiao7291 老师好请问为什么质押出10% 会破产？维持率有1000% 要暴跌9成才会追缴而且有现金部位能还款

除非账户里资产有30%现金，还可以

案例一
一百万质押，一开始质押就单笔借出10万，利息 5%，十年后欠16万，股市十年触底跌85%，资产剩15万欠16万，破产没？
除非账户里资产有30%现金，还可以。
很多人全仓股票，没留资产者，随便质押借钱，就破产了！
这为何在市场泡沫来的时候，虽然他们只借一点点钱，很多人还是破产了。

案例二一百万质押，一开始质押就单笔借出10万，利息 5% ，如果每年再借出2% 两万，十年后欠 42.7万．就算30% 现金不做再平衡！原本的70% 的七十万股票（ 40% 原型 30% 杠杆，剩不到七万。），总资产剩 37万，欠42.7万，破产没？

CLEC 投资理财教育学院00451 《2024年度》投资第一堂课：价值一亿元的投资人生讲座2023年12月29日 CLEC投资理财频道 https://youtu.be/4FMjmyBpTzw

市场天天都上涨很美好、很快乐

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接近退休的人也应该采取这样的策。
对于距离退休还有10年以上的朋友，当然可以积极一点beta高一点，下跌可以勇敢承接。
资产配置不同的人还是可以运用不同的资产配置提取适当的比例作为生活所需，所有的资产配置先决定每年提拨率再决定现金的比例是重点。
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- 40% 现金的资产配置，最高的beta 就是334 (30% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 40%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.9，最多就是用资产的3%，最低的beta 就是60 40资产配置或称

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- 50% 现金的资产配置，最高的beta 就是325 (30% QQQ或00662 ; 20% QLD (00670L); 50%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.7，最多就是用资产的4%，最低的beta 就是50 50 资产配置或称

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但是一开始就具备15年现金的资产配置难度是相对高，也是没有绝对的必要

- 折衷的办法就是依据之前的资产配置，再加上当市场上涨年你可以做再平衡动作将现金慢慢拉高到具备15年的年开销水位。
- 从市场高点开始跌没有足够十五年以上年现金，下跌年尽量不要再平衡，如果高点没有十五年现金的，下跌年再平衡有风险。
- 只有在最高点时有超过十五年的现金时才做下跌年在平衡。例如在高点有十八年年开销，就可以有三年下跌可以再平衡。
- 长线投资最重要的在于活着，而不是回报率。
稳健的做法是在市场最最高点时有十五年的现金。所有投资资产配置都是非常个人化，一定要深刻了解最适合自己的资产配置与策略。
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- 这是主要针对已经退休没收入的人。
- 接近退休的人也应该采取这样的策。
- 对于距离退休还有10年以上的朋友，当然可以积极一点beta高一点，下跌可以勇敢承接。
- 资产配置不同的人还是可以运用不同的资产配置提取适当的比例作为生活所需，所有的资产配置先决定每年提拨率再决定现金的比例是重点。
- 当你现金比例出来之后， beta 就会在一个区间，你需要提领得多的人beta要低一点。
30% 现金的资产配置，最高的beta 就是433 (40% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 30%货币市场基金00865B( SGOV;SWVXX;BOXX)beta 1.0，最多就是用资产的2%，最低的beta 就是70 30吃产配置或称(703)资产配置就是 70% QQQ或00662 ; 30% 货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX; BOXX) beta 0.7最多就是用资产的3%。
- 40% 现金的资产配置，最高的beta 就是334 (30% QQQ或00662 ; 30% QLD (00670L); 40%货币市场基金 00865B( SGOV;SWVXX;BOXX) beta 0.9，最多就是用资产的3%，最低的beta 就是60 40资产配置或称

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当初说质押要留现金，为了不降低回报率才说一定要配置杠杆基金

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除非账户里资产有30%现金，还可以

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一百万质押，一开始质押就单笔借出10万，利息 5%，十年后欠16万，股市十年触底跌85%，资产剩15万欠16万，破产没？
除非账户里资产有30%现金，还可以。
很多人全仓股票，没留资产者，随便质押借钱，就破产了！
这为何在市场泡沫来的时候，虽然他们只借一点点钱，很多人还是破产了。

CLEC 投资理财教育学院00451 《2024年度》投资第一堂课：价值一亿元的投资人生讲座2023年12月29日 CLEC投资理财频道 https://youtu.be/4FMjmyBpTzw

市场天天都上涨很美好、很快乐

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00534 【退休资产配置与提领率：活着比回报率更重要】2025年10月4日

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文档正文

市场长期只有上涨

市场震荡于我无关！

不学习就盲目投资是危险的

区域：内容区分为美国、台湾、中国‥

ChatGPT : CLEC James Investment Channel

但是一开始就具备15年现金的资产配置难度是相对高，也是没有绝对的必要

CLEC没有讨论群组，我们没有授权任何人做任何事

我们建议100%投资纳斯达克100指数基金

从2018年起，我们在YouTube上保留了所有影片，供大家按时间顺序学习投资

投资者永远极度乐观！

市场永远持续上涨只涨不跌

小心诈骗，最近诈骗很多，脸书上有另外一个诈骗脸书冒用阿良的正二人生资讯

【不同的资产配置与提拨率的关系】

当初说质押要留现金，为了不降低回报率才说一定要配置杠杆基金

除非账户里资产有30%现金，还可以

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